人民币升值、加息、CPI创新高三大数据合力影响上周市场，盘面上，抗通胀、原料涨价成为行情主线索，“二八分化”、“赚指数不赚钱”现象比上周明显缓解。板块方面银行、房地产、钢铁等大市值股出现调整拖累指数。与此同时，前期超跌的中小板、创业板次新股也有不俗表现，中小板指数再创历史新高。

　　数据显示，10月18日至22日间五个交易日，大盘资金整体净流出220亿元，资金净流出板块家数与净流入板块家数比为9：1，显然部分前期获利资金已出现减持。

　　具体板块来看，保险股延续上周资金净流入态势，中国平安  （601318 股吧,行情,资讯,主力买卖）、人寿、太保一周分别净流入2.9亿元、1.9亿元及0.9亿元，合计净流入5.7亿元，但全周个股走势均呈现冲高回落。另外交通工具、券商板块资金分别净流入4.9亿元及1.6亿元。此外，新能源汽车产业扶持政策继续提振整车及配件股，江淮汽车  （600418 股吧,行情,资讯,主力买卖）、宁波华翔  （002048 股吧,行情,资讯,主力买卖）、一汽夏利  （000927 股吧,行情,资讯,主力买卖）资金一周净流入超过8000万元，上海汽车  （600104 股吧,行情,资讯,主力买卖）、长安汽车  （000625 股吧,行情,资讯,主力买卖）、福田汽车  （600166 股吧,行情,资讯,主力买卖）、潍柴动力  （000338 股吧,行情,资讯,主力买卖）、中国重汽  （000951 股吧,行情,资讯,主力买卖）等主力明显买入，同时股价积极表现。而券商股资金则出现明显分化，华泰证券  （601688 股吧,行情,资讯,主力买卖）、东北证券  （000686 股吧,行情,资讯,主力买卖）资金分别净流入1.7亿元及1.3亿元，而海通证券  （600837 股吧,行情,资讯,主力买卖）、中信证券  （600030 股吧,行情,资讯,主力买卖）合计净流出2.1亿元。

　　除了以上三板块，其余板块资金上周均是净流出。节后最强势的有色金属主力逢高减持最明显，一周主力净卖出达到26.8亿元。具体个股中，包钢稀土  （600111 股吧,行情,资讯,主力买卖）、中色股份  （000758 股吧,行情,资讯,主力买卖）、山东黄金  （600547 股吧,行情,资讯,主力买卖）、金钼股份  （601958 股吧,行情,资讯,主力买卖）、西部矿业  （601168 股吧,行情,资讯,主力买卖）等五个股资金净流出均在2亿元以上，另有9只资金净流出超过1亿元，说明该板块盘面短期风险大增。

　　三季报绩优股云集的机械板块资金同样逢高减持，股价一周涨幅分别达22.85%及30.32%的中联重科  （000157 股吧,行情,资讯,主力买卖）、三一重工  （600031 股吧,行情,资讯,主力买卖）两者资金净流出8.9亿元，机械板块整体净流出18.4亿元。上周资金净流出超过10.0亿元的板块还包括，钢铁(净流出18.1亿元)、仪电仪表(净流出17.6亿元)、煤炭石油(净流出16.1亿元)、化工化纤(净流出14.3亿元)及房地产(净流出12.8亿元)、电力(净流出11.3亿元)。

　　随着主力资金分化，市场成交额将会萎缩，随之而来的是大市值股行情暂告一段，盘面热点将有所切换。业内人士认为，一旦资源股退潮，在局部牛市中，如华闻传媒  （000793 股吧,行情,资讯,主力买卖）这样有大股东注入预期题材的资产注入品种，及以上海本地股为代表的重组股后市将被市场挖掘。